Levenshypotheek

Het principe van de hypotheek op basis van een levensverzekering is dat u niets aflost. Aan deze hypotheekvorm is namelijk een zogenoemde gemengde verzekering gekoppeld, die uitkeert als u in leven bent op de einddatum van de hypotheek of als u overlijdt vóór die datum.
Gedurende de hele looptijd betaalt u rente over de volle hypotheek. De premie voor de verzekering bestaat uit een spaarpremie en een risicopremie. Met de eerste bouwt u een spaarkapitaal op waarmee u aan het einde van de looptijd de hypotheek aflost. Ervan uitgaande dat u het volledige overlijdensrisico heeft gedekt, zorgt de risicopremie ervoor dat uw nabestaanden, mocht u onverhoopt eerder komen te overlijden, niet met een schuld blijven zitten.
Als u aan een levenhypotheek begint, moet u er vrij zeker van zijn dat u in een koopwoning wilt blijven wonen en dat de gekozen verzekeraar de juiste is. Overstappen naar een andere verzekeraar en een andere hypotheekvorm is namelijk vrijwel altijd ongunstig.

Voordelen
Omdat u in principe gedurende de looptijd van de lening niet aflost, blijft, bij gelijkblijvende rente, uw fiscale aftrekpost ongewijzigd hoog. Dit heeft natuurlijk een positief effect op uw netto hypotheeklasten. Bovendien heeft u een fiscaal voordeel: omdat u niet aflost, kunt u over de hele looptijd van de hypotheek uw hypotheekrente volledig aftrekken, terwijl de rente die u ontvangt over de spaarpremie belastingvrij is. Dit laatste echter wel onder strikte voorwaarden.

• in veel gevallen bouwt u een belastingvrij vermogen op;
• fiscaal voordeliger; omdat u niet aflost blijft de belastingaftrek in stand gedurende de looptijd;
• Meestal heeft u een gegarandeerd rendement; er is vaak sprake van een verzekerd kapitaal bij leven.

Nadelen
Tegenover deze lage hypotheeklasten staat als nadeel dat de fiscale voorwaarden de levenhypotheek tot een keurslijf maken. Verder is de hoogte van de uitkering via de gekoppelde gemengde verzekering niet zeker. Vaak is namelijk een deel van de uitkering niet gegarandeerd, maar afhankelijk van een zogenoemde winstuitkering, waarvan de hoogte niet van tevoren vaststaat. Een ander nadeel betreft de afkoopwaarde ofwel uitkering bij voortijdige beëindiging. Het is niet mogelijk om die afkoopwaarde zelf te berekenen. Bovendien valt die bijna altijd tegen.

• het garandeerde rendement is meestal vrij laag; de maatschappij belegt de premie meestal in obligaties e.d.;
• het te bereiken totale eindkapitaal is veelal onzeker omdat een deel van de uitkering uit winstdeling bestaat;
• de levensverzekering heeft meestal een ondoorzichtige kostenstructuur;
• u heeft meestal geen inzicht in de waarde van de polis tijdens de looptijd;
• meestal een minimaal verplichte overlijdens- verzekering;
• het eindkapitaal is maar tot een bepaald maximum belastingvrij;